AI服务器高速互连需求增长，国产PCIe Switch迎发展窗口

8月11日，赛迪顾问发布《2025年PCIe Switch市场研究报告》(以下简称《报告》)。报告指出，随着人工智能基础设施加速演进，PCIe Switch作为AI服务器内部高速互连关键枢纽，其市场需求持续增长，国产替代正迎来关键窗口期。作为光合组织核心成员，众星微专注于服务器高速互连技术研发，其PCIe Gen5 Switch(以下简称“Gen5”)芯片已在国产AI服务器训练场景下实现规模出货，成为国内在AI训练场景实现规模应用的代表产品之一。AI服务器带动PCIe Switch需求增长随着大模型训练和推理任务规模不断扩大，AI服务器对内部互连带宽、资源调度效率提出更高要求。PCIe Switch部署于服务器CPU等核心部件与下游设备之间，承担通道扩展(Fan-out)、设备直连(P2P)和资源共享(Multi-Host)等功能，是实现多GPU协同计算的重要基础。赛迪顾问在《报告》中指出，PCIe Switch性能直接影响AI服务器端到端计算效率，在大规模AI训练和推理场景中具有明显的“咽喉效应”。数据显示，2025年中国PCIe Switch市场规模达到45.3亿元，较2022年的10.5亿元增长超过4倍，年复合增速约10.2%。其中，AI服务器场景市场规模达到34.7亿元，占整体市场的76.7%，成为市场增长的重要驱动力。国产PCIe Switch加速迈向规模应用长期以来，全球PCIe Switch市场高度集中于海外厂商。根据《报告》，2025年博通在全球市场占据约86%的份额，在中国市场份额达到83.7%。高度集中的供应格局，使AI服务器产业链面临供应稳定性和自主可控挑战。《报告》指出，过去中国AI服务器产业存在“国产芯片搭配海外Switch”的结构性矛盾。随着AI基础设施建设持续推进，以及产业链安全需求提升，国产PCIe Switch替代需求进一步释放。在这一背景下，国内厂商加快技术突破。其中，众星微PCIe Gen5 Switch芯片63104已在国产AI服务器训练场景实现规模出货，并逐步拓展更多应用场景。该产品的规模应用，也标志着国产PCIe Switch与国际先进水平的技术代际差距进一步缩小——从过去的约两代差距缩短至一代以内。业内认为，PCIe Switch作为AI服务器高速互连的核心器件，其国产化不仅涉及单一芯片替代，更需要覆盖服务器架构适配、系统优化和生态建设等环节。随着国产PCIe Switch产品在性能、兼容性和规模交付能力上的持续提升，国产AI服务器高速互连方案正逐步成熟。未来，随着AI算力基础设施向更大规模、更高效率方向发展，PCIe Switch的重要性将进一步提升。以Gen5为代表的新一代产品规模应用，将成为完善国产AI服务器产业链、提升算力基础设施自主能力的重要支撑。